Vprašanja in odgovori najboljših intervjujev s kreditnimi analitiki

Kreditni analitiki olajšajo obvladovanje kreditnega tveganja z merjenjem kreditne sposobnosti posameznika ali podjetja. Kreditne analitike običajno zaposlujejo banke, družbe s kreditnimi karticami, bonitetne agencije in investicijske družbe.

Spodaj so navedena naša najboljša vprašanja o intervjujih za kreditne analitike.

# 1 - Kaj je kreditna analiza?

Kreditna analiza je analiza in prepoznavanje tveganj, pri katerih banke opazijo potencial za posojanje. Banke opravljajo tako kvalitativno kot kvantitativno oceno svojih strank.

# 2 - Pojasnite postopek kreditne analize?

Spodnji diagram povzema celoten postopek kreditne analize.

# 3 - Kaj so 5C kreditne analize

• Značaj - To je subjektivno mnenje o zaupanju podjetja v odplačilo posojila.
• Zmogljivost - Najpomembnejši izmed petih dejavnikov je, da se zmogljivost nanaša na sposobnost posojilojemalca, da posojilo servisira iz dobička, ustvarjenega z njegovimi naložbami.
• Kapital - To pomeni, koliko je posojilojemalec prispeval k projektu (lastna koža v igri)
• Zavarovanje (ali jamstva) - Varščina, ki jo posojilojemalec zagotovi posojilodajalcu, da si prisvoji posojilo, če ne bo povrnjeno iz donosov, kot je določeno v času izkoriščanja premoženja.
• Pogoji - namen posojila in pogoji, pod katerimi je objekt sankcioniran.

# 4 - Kaj pomeniš z razmerjem pokritosti obresti?

To je eno najpomembnejših vprašanj za razgovor s kreditnim analitikom. Ko se podjetje zadolži, mora plačati obresti. Razmerje pokritosti obresti kaže podjetju, kako sposobno je plačati svoje obresti. Vse kar moramo storiti je, da EBIT (zaslužek pred obrestmi in davki) razdelimo na stroške obresti. Višje kot bi bilo razmerje, bi bila zmožnost podjetja poravnati stroške obresti in obratno.

# 5 - Kako ovrednotiti podjetje?

Na veliko načinov lahko finančni analitiki vrednotijo ​​podjetje. Najpogostejši metodi vrednotenja sta metoda diskontiranega denarnega toka (DCF) in metoda relativnega vrednotenja. Pri prvi metodi moramo ugotoviti prosti denarni tok, nato pa na podlagi tega ugotoviti sedanjo vrednost podjetja. Pri drugi metodi pogledamo druga primerljiva podjetja in uporabimo njihove meritve in številke, da pridemo do zaključka.

# 6 - Ali je določeno razmerje med dolgom in kapitalom, na katerega ciljajo banke?

Ker se razmerje med dolgom in kapitalom lahko razlikuje od panoge do industrije, ni razumnega razmerja med dolgom in kapitalom.

• Za novoustanovljena podjetja bi bil dolg precej nizek ali skorajda ne. Posledično bi bilo razmerje med dolgom in kapitalom za novoustanovljena podjetja približno 0-10%.
• Če pa govorite o malih podjetjih, bi bilo razmerje med dolgom in kapitalom nekoliko višje, približno 10-30%.
• In če razmišljate o bančništvu ali zavarovalništvu, bi bil dolg previsok. Posledično bi bilo razmerje med dolgom in kapitalom približno 70–90%. Razmerje med dolgom in kapitalom je pomembno, vendar mnogi vlagatelji / analitiki uporabljajo tudi razmerje med dolgom in kapitalom.

# 7 - Kakšna so tipična razmerja kreditne analize?

Pričakovati morate to vprašanje za intervju s kreditnim analitikom. Vrhunskih količnikov, ki jih banke nenehno uporabljajo, je malo. Najpogostejši so razmerje med dolgom in kapitalom, količnikom pokritosti obresti, količnikom opredmetenih neto vrednosti, količnikom kritja s fiksnimi stroški, razmerjem med dolgom in EBITDA. Ker ta razmerja zlahka prikazujejo finančno zdravje podjetij, jih morajo banke največ uporabljati.

# 8 - Kaj počnejo bonitetne agencije?

Kreditne agencije trgu pomagajo razumeti kreditno sposobnost podjetja, tako da si ogledajo neporavnane dolgove. Toda slepo zaupanje v ocene bonitetnih agencij ne bi bilo preudarno. Preučiti moramo profil tveganja vsake organizacije skupaj z ocenami več kreditnih agencij, da se prepričamo, ali naj ponudimo posojilo temu podjetju ali ne.

# 9 - Kako bi vedeli, ali bi morali posojati podjetju?

Veliko stvari bi si ogledal.

• Najprej si oglejte vse štiri računovodske izkaze v zadnjih 5 letih in analizirajte, kako je podjetje poslovalo finančno.
• Nato si oglejte skupna sredstva in ugotovite, katera sredstva lahko uporabite kot zavarovanje. In tudi spoznal bom, kako podjetje uporablja svoja sredstva.
• Nato si oglejte denarni priliv in odliv in ugotovite, ali je denarni tok dovolj za poplačilo celotnega dolga in odhodkov za obresti.
• Preverite tudi meritve, kot so razmerje med dolgom in kapitalom, razmerje med dolgom in lastniškim kapitalom, razmerje med kritjem in dolgom do EBITDA.
• Potrdite vse meritve podjetja glede na parametre banke
• Na koncu si oglejmo še druge kvalitativne dejavnike, ki lahko razkrijejo nekaj povsem drugega kot finančni podatki.

# 10 - Kakšna je razlika med zadolžnico in obveznico?

Prav tako lahko trdimo, da so "vse zadolžnice obveznice, vendar vse obveznice niso obveznice".

# 11 - Kaj je DSCR?

DSCR = Čisti poslovni prihodek / storitev celotnega dolga

Razmerje DSCR daje idejo, da je podjetje sposobno pokriti dolžniške obveznosti z neto poslovnim prihodkom, ki ga ustvari.

• Če je DSCR <1,  to pomeni, da čisti poslovni dohodek, ki ga ustvari podjetje, ne zadostuje za kritje vseh dolžniških obveznosti podjetja.
• Če je DSCR> 1,  to pomeni, da podjetje ustvarja dovolj poslovnega prihodka za kritje vseh svojih dolžniških obveznosti.

V.12. Kako se določi bonitetna ocena obveznice?

Odgovori : Ocena obveznice označuje kreditno kakovost in kako uspešno jo je mogoče odplačati po zapadlosti. Je kritična komponenta, saj se bonitetna ocena prikaže med izdajo obveznice in takoj ustvari podobo o kakovosti izdanega instrumenta. Priljubljene bonitetne agencije so:

• Standard & Poor's
• Moody's
• FITCH
• KRIZIL

Ocene so nadalje razvrščene kot „AAA +“, „AA“, „A“, „BBB +“ in tako odvisno od razcepljenosti, ki jo je določila zadevna bonitetna agencija. Višja kot je ocena, večja je verjetnost izdajatelja, da poplača povpraševanje in nižji bo njegov donos. Na ta način se lahko zahteva več denarja, saj izdajatelj navaja trdnost svojega finančnega položaja. Ocene investitorju takoj dajo idejo o položaju izdajatelja.

# 13 - Kakšne so vrste kreditnih posojil za podjetja?

Obstajata dve vrsti kreditnih možnosti:

• Kratkoročna posojila, predvsem za potrebe obratnega kapitala. Kratkoročna posojila vključujejo prekoračitev, akreditiv, faktoring, izvozne kredite in drugo.
• Dolgoročna posojila, potrebna za Capex ali nakup. Vključuje bančna posojila, bankovce, mezaninske posojila, listinjenje in premostitvena posojila.

# 14 - Kako bi ravnali z dolgoročno poslovno stranko, ki želi posojilo, za katero vaša ocena meni, da ni varno?

To je zapleteno vprašanje za intervju s kreditnim analitikom, ker s tem vprašanjem skuša razumeti vaše sposobnosti servisiranja strank in hkrati, kako dobro obvladujete konfliktno situacijo. Na to vprašanje morate odgovoriti tako, da lahko oba navzkrižja interesa najdeta srednjo pot.

• Prvič, ker je stranka pomembna za poslovanje, morate zahtevo obravnavati na povsem drugačen način. V običajnih scenarijih lahko vlogo za posojilo zavrnete, ker bi cenili svojo oceno, hkrati pa morate razmisliti o možnostih banke. V tem primeru vloge za posojilo ne bi zavrnili, ampak bi našli srednjo pot.
• Lahko mu ponudite majhno posojilo, ki ne bi vplivalo na banko, za preostanek posojila pa bi predlagali postopno metodo, ki vključuje oceno. Ker ne morete tvegati izgube večmilijonske stranke in hkrati ne morete tvegati prihodnosti banke, menim, da je to najboljši način za obvladovanje te situacije.

# 15 - Kakšne spretnosti mora imeti kreditni analitik?

Kot kreditni analitik imate morda veliko spretnosti. Poskrbite pa, da delite samo tiste, v katerih ste dokaj dobri. Če omenite nekaj, česar se šele učite, tudi to. Iskrenost je zaželena kot če bi ugotovili, da nečesa ne veste. Kreditni analitiki so usmerjeni v podrobnosti in dobro poznajo računovodske in finančne spretnosti. Odlični so tudi v finančnem modeliranju in napovedovanju v excelu.

Priporočeni vodiči za intervjuje

To je bil vodnik po vprašanjih za intervju s kreditnim analitikom. Tukaj vam ponujamo seznam najboljših vprašanj za intervju s kreditnim analitikom in odgovore z dodatnimi nasveti za iskanje intervjuja. Če želite izvedeti več, se lahko obrnete tudi na naslednje vodnike za razgovore -

Original text

Contribute a better translation

---

• Vprašanja za intervju z Excelom
• Vprašanja o intervjuju za vrednotenje
• Vprašanja za pogovore s financami podjetij
• Vprašanja intervjuja s hedge skladi
<