Trgovanje v primerjavi z vlaganjem | 8 bistvenih razlik, ki jih morate vedeti!

Razlike med trgovanjem in vlaganjem

Trgovanje se nanaša na redno kupovanje in prodajo delnic, da se ustvari dobiček na podlagi nihanj cen na trgu, medtem ko se naložba nanaša na strategijo nakupa in zadrževanja naložb za daljše časovno obdobje, kjer lahko vlagatelji zaslužijo na podlagi obresti in lahko ponovno investirajo časovno obdobje.

Gotovo ste že slišali za ljudi, ki zaslužijo denar na borzi. Čeprav obstaja milijon načinov za to, imamo dve široki klasifikaciji delniških dejavnosti - trgovanje (ki verjamejo v branje grafikonov) in vlaganje (ki verjame v osnove vrednotenja v daljšem obdobju).

Preden se lotimo posebnosti trgovanja in vlaganja, naj razumemo razliko s pogledom na dva najvplivnejša človeka na svetu ustvarjanja bogastva, eden je znan po svojih dolgoročnih naložbah, drugi pa je znani trgovec. Če ste privrženec borze, ste morda že uganili imena, to sta - Warren Buffet in George Soros. Oba sta v življenju na borzi zaslužila ogromno kup denarja, a drugače.

Warren Buffet je vreden približno 67 milijard ameriških dolarjev, ki so ga zaslužili z dolgoročnimi naložbami v podjetja, katerih zaloge ima že desetletja. Oglejmo si enega njegovih slavnih citatov.

Nasprotno pa obstaja George Soros, katerega neto vrednost je približno 24,2 milijarde ameriških dolarjev, ki je zaslužil z nešteto številom poslov .

Trgovanje vs vlaganje infografike

Poglejmo glavne razlike med trgovanjem in vlaganjem.

Ključne razlike

• Trgovanje običajno opravljajo ljudje, ki trgujejo znotraj dneva in vedno iščejo naložbe v rast, kjer se uporabljajo orodja za tehnično analizo, in napovedujejo višje ali nižje gibanje. Medtem ko vlagatelj po drugi strani išče vrednostno naložbo in se svoje naložbe drži zelo dolgo.
• Tveganje je zelo veliko v strategiji trgovanja, saj pred tovrstnimi transakcijami ni varovanja, zato je denar, ki je v igri, zelo visok brez zaščite pred negativnimi učinki. Po drugi strani pa ima lahko vlagatelj pravilno uravnotežen portfelj, kjer bo negativna stran določenega sredstva postavljena na glavo drugim, da se varujejo pred izgubami.
• Gibanje trga in indeksov je na splošno posledica velikega obsega trgovinske dejavnosti, zato imajo trgovci v tem scenariju pomembno vlogo pri premikanju tržnih cen v primerjavi z vlagateljem.
• Trgovci imajo svoje dojemanje navzgor ali navzdol in v skladu s tem trgujejo, imajo različne vrste trgovinskih strategij, kot so Butterfly, Short sell, Long Straddle, Strangle in še veliko več, medtem ko ima vlagatelj preprosto in vanilijevo strategijo, da zadrži sredstvo med vlaganjem. .
• Donos je pri trgovanju precej negotov in hiter, saj se transakcije nakupa prodajajo vsak dan, zato mora vlagatelj čakati precej dolgo, da dobi čedne donose.
• Vsakodnevni ključni podatki in četrtletni rezultati so za trgovca pomembni, saj take stvari prinašajo veliko gibanja v delnicah, kar trgovcu nudi priložnost, medtem ko vlagatelj verjame v vrednost in načela podjetja.

Prednosti in slabosti

Trgovanje z delnicami je veliko bolj zamudno in podivjano v primerjavi z vlaganjem. V primeru naložb se lahko, ko enkrat dobro investirate, preprosto sprostite, ne da bi mesece / leta kupovali ali prodajali.

Citat, ki pomeni to razliko -

• Dolgoročne naložbe zahtevajo poznavanje finančnih temeljev podjetij, kot so finančna razmerja, razumevanje prostih denarnih tokov, vrednotenja DCF, relativni večkratniki vrednotenja, kot je razmerje PE, razmerje PBV. Čeprav imate s trgovanjem priložnost hitro zaslužiti denar, je tveganje pri trgovanju veliko večje kot pri naložbah. Pri trgovanju lahko izgubite več denarja, kot ga dejansko imate. Obstaja tveganje, da bomo izgubili denar tudi pri naložbah, vendar bi se to lahko zgodilo zaradi nejasnosti v poslu in zaradi časovne razporeditve trga.
• Stroški vključeni v trgovanje je običajno visoka, kot vsakič, ko se trgovanje zalogo boste morali lupini iz nekaterih pristojbin. Zato se morajo vaši donosi sorazmerno višji, da se pokrijejo ti stroški. V nasprotju s tem boste znižali stroške, saj je nakupa in prodaje manj, potem pa bodo tudi donosi razmeroma nižji.
• Dolgoročne naložbe so namenjene tistim, ki želijo zaslužiti, a se izogniti velikim izgubam. Lahko bi zaslužil dostojno vrnitev s ponovnim svoje dividende in zapusti svoj denar Na trgu na dolgi rok.

Če se želite strokovno učiti Equity Research, si lahko ogledate 40+ video ur  spletnega usposabljanja Equity Research

Kaj morate početi trgovati ali vlagati?

Poskusite sami odgovoriti na naslednja vprašanja in verjetno bi lahko vedeli, ali je trgovanje stvar za vas ali za vlaganje.

• Ko se odločate med temi borznimi dejavnostmi, morate pomisliti na čas, ki ga lahko namenite kateri koli od njih. Če lahko ure in ure prebirate vsak dan, potem je trgovanje prava stvar za vas. Če ne, potem bi bilo bolje z dolgoročnimi naložbami.
• Tudi obseg lastniških raziskav, ki bodo vključevale trgovanje, je v primerjavi z naložbami veliko obsežnejši. Veliko trdega dela je vključenega v analizo računovodskih izkazov, rasti podjetja, zgodovine in tudi prihodnjih finančnih napovedi. Tisti, ki bi resnično radi vložili energijo in religiozno opravljali tehnično in temeljno analizo, bi morali razmisliti o igranju na trgu.
• Glede na velikost vlagatelja in njihove cilje bi bili, če ste majhen vlagatelj, bolj primerni za dolgoročne naložbe s ciljem povečati svoj portfelj, če pa ste velik vlagatelj s ciljem kratkoročnega trgovanja, potem bi morali načrtovati premagati trg.

Težava z obema

Kaj pa, če naložbe ne gredo v skladu z našim načrtom? Takrat se zgodi nekaj največjih napak. Ljudje ponavadi zamenjajo naložbeni pristop s trgovalnim in se odpravijo proti nevarnosti. Ko je cena delnic dobra, niti trgovec niti vlagatelj nimata težav. Toda kaj se zgodi, če se ne?

Recimo, da cena delnic začne padati. Kot trgovec bi lahko pobegnili, da bi preprečili, da bi majhne izgube postale velike. Ker kot trgovec niste čustveno navezani na delnice, se ga boste znebili ob pravem trenutku. To bi upravičeno moral storiti trgovec.

A težava je v primeru, če se odločite zaloge obdržati in se ne želite odreči. Trgovec je torej postal domnevni vlagatelj, ki nima dovolj informacij o podjetju, da bi se odločil, da bo držal delnice ali jih pustil v zakup. Kot vlagatelj bi delali na ugibanju. Kot vlagatelj tudi vi ne bi smeli prodati zalog, ko se cene spustijo, ampak verjeli v osnove in se držali zaloge.

Ne glede na to, kateri izmed njih je boljša strategija, izberite enega ali drugega in se ga držite.

Primerjalna tabela

Zakaj sta trgovanje in vlaganje pomembna?

Oba sta medsebojno odvisna, pri čemer vlagatelji brez obstoja trgovcev ne bodo imeli likvidnosti za nakup in prodajo delnic, brez vlagateljev pa trgovci ne bodo imeli porekla, od koder bodo kupovali in prodajali. Zato se je težko odločiti, kateri je boljši.

Če bi bili vsi vlagatelji, potem nihče ne bi bil pripravljen prodati ali kupiti kratkoročno, kar bi privedlo do nezdravega tržnega scenarija. Na koncu je likvidnost tista, ki ponavadi gladi tržne cene.

Zaključek

Če moramo povzeti celotno razpravo, ki smo jo imeli o trgovanju in vlaganju, so trgovci tisti, ki izkoriščajo tržne pogoje za vstop ali izstop iz svojih pozicij v delnicah v kratkem času, pri čemer imajo manjše, a veliko večje donose, medtem ko vlagatelji prizadevajte si za večje donose v daljšem obdobju z nakupom in držanjem delnic.

To, da trgujete ali vlagate, ni veliko zaskrbljujoče, ampak le, da se morate loviti, ki ustreza vašim osebnostnim lastnostim, zmožnostim in filozofijam. Upam, da ste tudi vi tako radi brali te informacije kot jaz.