Pomen financiranja prodajalcev
Financiranje prodajalcev, znano tudi kot trgovinsko posojilo, je posojanje denarja s strani prodajalca svojim strankam, ki nato denar porabijo za nakup izdelkov / storitev istega prodajalca. Kupcem izdelkov ni treba plačati vnaprej, ko kupujejo blago, ampak po prodaji izdelka. Prodajalec da kreditno linijo stranki na podlagi dobre volje in poročila, da plača izdelke po določenem časovnem obdobju ali v določenem časovnem obdobju.
Vrste financiranja prodajalcev
# 1 - Financiranje dolga
Pri dolžniškem financiranju dobi posojilojemalec izdelke / storitve po prodajni ceni, vendar z dogovorjeno obrestno mero. Posojilodajalec bo to obrestno mero zaslužil, ko bo posojilojemalec plačal obroke. Če kreditojemalec ne izpolni obveznosti, je označen kot neplačnik, posojilo pa se odpiše med slabe terjatve.
# 2 - lastniško financiranje
Pri lastniškem financiranju dobi posojilojemalec izdelke / storitve v zameno za dogovorjeno število zalog. Ker je prodajalec plačan v delnicah (vnaprej ali ob določenem času), posojilojemalcu dobavitelju ni treba plačati denarja za transakcijo. Prodajalec postane delničar in začne prejemati dividende. Prodajalec se bo odločil tudi pri družbi, ki se zadolžuje, saj je tudi lastnik (v obsegu števila delnic) posojilojemalke.
Primer financiranja prodajalcev
Recimo, da želi proizvodno podjetje A nabavljati surovine od podjetja B v vrednosti 10 milijonov. Družba A lahko družbi B zaradi likvidnostnega krča plača le 4 milijone. V tem primeru se podjetje B strinja, da bo po prevzemu 4 milijonov dalo 10 milijonov surovin. Za preostalih 6 milijonov neporavnanih zneskov družba B za določeno časovno obdobje družbi zaračuna nominalno 10-odstotno obrestno mero. Zdaj lahko podjetje A nabavi 10 milijonov surovin, tako da vnaprej plača 4 milijone, preostalih 6 milijonov pa na obroke za 10% obrestne mere.
Pomen
Financiranje s strani dobaviteljev lastnikom podjetij omogoča nakup potrebnega blaga in storitev, ne da bi se lahko obrnili na finančno institucijo za sredstva. To jim bo pomagalo prihraniti dobre obresti za izposojeni znesek. Včasih banke zahtevajo tudi zavarovanje za posojila, ki jih je mogoče omiliti, če se odločijo za financiranje prodajalcev. Lastniki podjetij lahko kreditno omejitev, ki jo dajo banke, uporabijo za druge podvige (širitev, stroji, dobavna veriga, viri). To pa bo povečalo prihodek. Ključno je, da vzpostavi odnos med posojilojemalcem in prodajalcem.
Neprejemanje gotovine za prodajo blaga / storitev ni poslovno idealno, vendar je bolje, da sploh ne prodajamo in ustvarjamo prodaje. Prodajalec tudi zasluži obresti na znesek, ki ga financira. Za podjetje, ki posluje v majhnem podjetju, pogosto uporablja financiranje lastniškega prodajalca, ki se včasih imenuje tudi financiranje zalog. Prodajalec ob financiranju lastnika podjetja prejme obvestilo prodajalca, v katerem so navedeni vsi podatki o transakcijah in pogoji.
Prednosti
- Prodajalec znatno poveča svojo prodajo.
- Prodajalec s posojilojemalcem zasluži obresti za neporavnani znesek. Te obresti so običajno višje kot pri drugih finančnih institucijah.
- Odnosi s prodajalci in posojilojemalci se izboljšajo z boljšim razumevanjem.
- Družba posojilojemalka prodaja delnice prodajalcu, z drugimi besedami, ponuja delno lastništvo podjetja.
- Transakcija in nakup blaga postaneta privlačna, s čimer se zmanjša občutljivost na cene.
- Naročilo za posojilojemalko postane nemoteno in ni treba iskati posojilodajalca za financiranje posla.
- Kupec lahko kupi blago, ki si ga sicer zaradi finančnih omejitev ne more privoščiti.
- Denarni tok posojilojemalca se olajša, saj so določili odliv plačil za naslednja leta.
- Nekateri prodajalci ponujajo tudi možnosti dajanja v zakup posojilojemalcem, kar omili celotno plačilo in je davčno zelo učinkovito.
Omejitve
- Glavni razlog, da se posojilojemalka odloči za financiranje prodajalcev, je likvidnostni krč. Zagotavljanje posojil takim podjetjem lahko privede do neplačila in posojilo se v knjigah posojilodajalca (prodajalca) šteje pod slab dolg.
- Delnice, ki jih prodajalec prejme v primeru lastniškega financiranja, ne morejo imeti nobene vrednosti, če gre posojilojemalka v likvidacijo in vloži stečaj.
- Obstajajo zastopniška podjetja, ki prodajalca najdejo, da financira podjetja z modrimi čipi, za storitev pa zastopnik zaračuna provizijo, ki je strošek in strošek za posojilodajalko, ki je pri tem prodajalcu. Včasih zaračunajo provizijo tudi družbi, ki izposoja posojilo.
- Med recesijo ali kadar gospodarstvo ne deluje dobro, so podjetja običajno izbrala možnost, da se odločijo za financiranje prodajalcev, da rešijo svoje likvidnostne težave in pomagajo pri upravljanju obratnega kapitala.
- Prodajalec kreditojemalcu zaračuna višje obresti kot običajne banke, ko spozna, da ima kreditojemalec omejeno možnost financiranja prodaje.
- Privzeto tveganje mora prevzeti prodajalec, če posojilojemalec privzeto ne izvede plačila, bo donosnost prodajalca prizadeta.
Zaključek
Financiranje s strani dobaviteljev je odlična lastnost v poslu, ki ga lahko izkoristi podjetje, ki izposoja (stranka) in posojilo (prodajalec). Posojilojemalec lahko to izkoristi v primeru scenarija krčenja likvidnosti, posojilodajalec pa lahko posodi, da zasluži nekaj dodatnega denarja z obrestno mero, ki se zaračuna strankam. Prodajalec mora biti prepričan, preden bo izkoristil to možnost, in mora tvegati, če posojilojemalec v najslabšem primeru ne plača ali likvidira. Torej gre za blaginjo in prepoved na poslovnem področju, ki jo je treba izvajati zelo previdno in le na zahtevo pod določenimi pogoji. Če transakcija poteka nemoteno, bo tovrstno financiranje samo izboljšalo odnos med prodajalcem in posojilojemalcem.